미 증시는 엔비디아 경계감에 나스닥 지수가 하락했고,

박제영님 시장리뷰 ㅣ 2024. 08. 29. 5분 미국 마감

#엔비디아 #슈퍼마이크로컴퓨터 #OpenAI

NASDAQ 17,556(-1.12%)
미국채 10년 금리 3.837%(+0.34%)
달러인덱스 101.053p(+0.50%) NDF 1,337원(-3원)

엔비디아의 실적 이 발표 됐습니다. FY25 2분기 매출은 300.4억 달러(+122% YoY) EPS 0.68달러(+152% YoY) 예상치와 가이던스를 모두 소폭 상회 했습니다. 매출총이익률 75.7%로 예상치에 부합하는 실적이 나왔습니다. 시장에서 중요하게 여기는 것이 2분기 실적 이외에 두가지가 더 있습니다. 3분기 가이던스와 블랙웰의 출시 일정입니다. 3분기 가이던스는 매출 325억 달러 +-2%(컨센서스는 317.7억 달러)로 컨센서스 대비 양호한 가이던스를 제시 했습니다. 블랙웰의 출시 역시 4분기 중으로 가능하다는 입장입니다. 500억 달러 규모의 자사주도 매입하기로 했습니다. 그러나 시간외 주가는 현재 8%대 마이너스를 기록하고 있습니다.

슈퍼마이크로컴퓨터가 23% 하락했습니다. 이유는 회계조작등에 대한 우려 때문입니다. 27일 Hindenbrug Research에서 숏 보고서를 발표 하면서 회계조작 가능성을 경고 했는데 이날은 연례10-k보고서가 예정된 시기에 제출되지 못하고 지연될 것이라고 발표 하면서 급락했습니다. 사측에서는 '재무상태 내부통제의 효율성을 확인하기 위해 경영진에게 시간이 더 필요하다고 언급' 했습니다.

오픈AI가 또 한번 투자를 받으면서 몸 값을 부풀리고 있습니다. 스라이브 캐피털이 오픈AI에 10억 달러를 투자하고 마이크로소프트도 추가 자금을 투입할 것으로 예상된다는 월스트리트저널 보도가 있었습니다. AI에 대한 투자도 기대도 여전히 높은 수준입니다. 엔비디아의 실적 발표에서 느낀 점은 성장은 하되 예전만 못하다 정도 였습니다. 주식시장은 전성기가 지난 엔비디아에게 조금씩 관심을 줄일 겁니다. 엔비디아의 성장 전성기에 1229달러를 기록했던 슈퍼마이크로컴퓨터가 어느덧 416달러 입니다. 오픈AI가 계속 투자를 받는걸 보면 AI의 시대가 끝난 것은 아니지만 하드웨어에서 소프트웨어로 전환될 시기가 점차 다가오는게 아닐까 하는 생각이 듭니다.

미 증시는 엔비디아 경계감에 나스닥 지수가 하락했고, 엔비디아 실적 발표 이후에는 차익 매물에 시간외로 또 하락하고 있습니다. 젠승황 CEO의 인터뷰와 양호한 실적 발표 이후 시간차를 두고 상승하는 경우도 시장에서는 흔히 있는 일이기 때문에 두고 봐야할 일이지만 오늘 당장은 어려운 하루가 될 것으로 보입니다.

● Compare the drop and rebound strength of major semiconductor stocks on the same day

• Order of Stocks With Large Market Gap Decline
: Techwing, PSK Holdings, Hanmi Semiconductor, ISU PETASIS, YC, SK Hynix, Eugene Tech, Eotechnics, PSK, Jusung Engineering
-> Highly relevant HBM stocks

• The large market gap drop rate of top-cap stocks seems to have been due to the concentration of foreign selling in the early days after Nvidia's actual launch

• Stocks Close Down More Than Market Gap Decline
: Hanmi Semiconductor, ISU PETASIS, YC, PSK Holdings, Eugene Tech
-> Depending on the mood in the U.S. market, their rebound is likely to be greater tomorrow

• Order of stocks with large fall recovery rate
: Park Systems, ISC, FST, Zeus, Waldex, Eotechnics, TSE, Haesung DS, Reno Industries

• The Only Stock To Close On A Plus Return: Park Systems
-> Recently, the market has also shown strong performance

• Stock with a large market gap decline, but good fall recovery rate: Eotechnics
-> Substantial rebound strength is strong